Sowie es um Investitionen hinein Investmentfonds geht, fokussieren zigeunern die Anleger häufig auf die Performance des Fonds und seine Erfolgsbilanz. Dies ist sicherlich wichtig, doch sollte selbst die Gesamtkostenquote (TER) berücksichtigt werden.
Die TER ist ein Maß pro Aufgebraucht Kosten, die mit dem Betrieb eines Reserve angegliedert sind, des weiteren sie wirkt sich frei auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Hinein diesem Blogbeitrag werden wir erörtern, warum die Gesamtkostenquote wichtig ist ansonsten in der art von sie Ihre Anlageentscheidungen beeinflussen kann.
Die Total Expense Ratio - Welche person hat sie erdacht?
Die Gesamtkostenquote wurde Zum ersten mal 1968 von Jack Bogle, dem Gründer von Vanguard, eingeführt. Einst arbeitete er an seiner Dissertation an der Princeton University zumal suchte hinter einer Möglichkeit, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Schließlich kam er auf die Idee, sie Zu buche schlagen als Prozentsatz des Fondsvermögens hinein einer Kennzahl auszudrücken. Des weiteren so wurde die Gesamtkostenquote geboren.
Seitdem ihrer Einführung hat umherwandern die Gesamtkostenquote nach einem wichtigen Instrument für jedes Anleger entwickelt. Sie ermöglicht es ihnen, die Zu buche schlagen verschiedener Sondervermögen zu vergleichen außerdem eine fundierte Entscheidung indem zu begegnen, wo sie ihr Währungs anlegen zu tun sein. Außerdem können sie damit ihre bestehenden Anlagen überwachen zumal erblicken, in bezug auf viel sie im Laufe der Zeit an Gebühren abdrücken.
In wahrheit ist die Gesamtkostenquote nicht unumstritten. Einige wenige argumentieren, dass sie nicht Aufgebraucht Zu buche schlagen berücksichtigt, die mit dem Betrieb eines Fonds einig sind, hinsichtlich z.B. die Marketingkosten. Andere argumentieren, dass sie nicht die tatsächlichen Zu buche schlagen widerspiegelt, da sie auf historischen Daten ebenso nicht auf aktuellen Ausgaben basiert. Trotz ihrer Unzulänglichkeiten bleibt die Gesamtkostenquote jedoch ein wichtiges Instrument für jedes Anleger zumal wird aller voraussicht nach sogar in Zukunft Dauerhaft.
Was ist die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)?
Die Gesamtkostenquote (TER) stellt die jährlichen Betriebskosten eines Sondervermögen als Prozentsatz des durchschnittlichen Nettovermögens des Sondervermögen dar. Sie umfasst Ausgaben in bezug auf Managementgebühren, Verwaltungskosten des weiteren andere Betriebskosten. Die TER enthält keine einmaligen Transaktionskosten in der art von Provisionen, die beim Kauf oder Verkauf von Anteilen des Reserve gezahlt werden.
Warum ist die TER wichtig?
Die TER ist wichtig, da sie zigeunern frei auf die Rendite auswirkt, die ein Anleger pro seine Anlage erwarten kann. Sobald alle anderen Faktoren gleich sind, fluorührt eine niedrigere TER zu höheren Renditen für den Anleger. Nehmen wir zum Beispiel an, dass zwei Sondervermögen über einen Zeitraum von 10 Jahren eine identische Performance aufweisen.
Reserve A hat jedoch eine TER von 1,5%, obzwar Reserve B eine TER von 2% hat. Dasjenige bedeutet, dass ein Anleger in Fonds A über diesen 10-Jahres-Zeitraum 1.000 $ mehr an Rendite erhalten hätte als ein Anleger zusätzliche Infos in Fonds B
In bezug auf Sie denn Anleger die Total Expense Ratio verwenden
Sowie Sie eine Investition in einen Investmentfonds in Erwägung ziehen, sollten Sie sowohl auf die historische Performance des Sondervermögen wie selbst auf die Gesamtkostenquote achten. Wenn Aus anderen Faktoren gleich sind, sollten Sie sich immer pro den Reserve mit den niedrigeren Kosten voten.
Sie sollten jedoch bedenken, dass die Wertentwicklung rein der Historie keine Garantie für zukünftige Ergebnisse ist und dass es helfs den Zu buche schlagen noch andere Faktoren reichen kann, die Sie bei Ihrer Anlageentscheidung denken sollten.
Vorteile der Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)
Die TER ist eine wichtige Kennzahl, da sie es Anlegern ermöglicht, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Sowie alle anderen Faktoren gleich sind, ist ein Reserve mit niedrigeren Kosten attraktiver denn ein Sondervermögen mit höheren Kosten
Die TER ist wenn schon durchführbar bei der Auswertung der Performance eines Investmentfonds. Sobald ein Sondervermögen hohe jährliche Zu buche schlagen hat, aber beständig schlechter abschneidet als seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe, dann leistet er keine gute Arbeit bei der Erzielung von Renditen je die AktionäResponse.
Sowie andererseits ein kostengünstiger Reserve seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe übertrifft, dann bietet er einen guten Preis für jedes die AktionäResponse
Nachteile der Total Expense Ratio (TER)
Die TER ist zwar gut, aber nicht ohne Einschränkungen. Ein Harte nuss ist, dass einige wenige große Firma mit den Fondsgesellschaften niedrigere Verwaltungsgebühren aushandeln können als Kleinanleger. Das bedeutet, dass beide Sondervermögen zwar identische Yale-Quoten aufweisen, der eine aber realiter billiger sein kann als der andere
Abgasuntersuchungßerdem sind bestimmte Zu buche schlagen hinsichtlich 12b-1-Gebühren (Verkaufsgebühren) zumal Reglementieren auf Kapitalgewinne nicht hinein den Berechnungen enthalten. Welche Kosten können umherwandern im Laufe der Zeit summieren ebenso Ihre Anlagerendite schmälern. Und schließlich sagt die TER nil dadurch aus, in der art von gut ein Investmentfondsmanager eigentlich arbeitet. Ein Reserve mit hohen Zu buche schlagen kann sehr gute Renditen erwirtschaften, obzwar ein Reserve mit niedrigen Zu buche schlagen Geld pro die AktionäResponse verliert
Die Gesamtkostenquote sollte nicht Ihr einziges Kriterium bei der Güteklasse eines Investmentfonds sein. Sie ist einzig ein Faktor, den Sie bei der Entscheidung, welcher Fonds der richtige je Sie ist, achten sollten
Schlussfolgerung zur Total Expense Ratio
Die Gesamtkostenquote (TER) ist eine wichtige Kennzahl, die Leer Anleger bei ihren Anlageentscheidungen beachten sollten. Die TER steht pro Aus Kosten, die mit dem Werkstatt eines Fonds zugehörig sind, und sie wirkt zigeunern frei auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Achten Sie bei der Bewertung von Investmentfonds sowohl auf die historische Performance wie selbst auf die Gesamtkostenquote, um fundierte Anlageentscheidungen zusammenfinden zu können.